金融機構在掛牌時加掛融資支持

『壹』 Q板掛牌後可以融資嗎

Q板掛牌後復可以融資制。

附註：

1. Q板是指掛牌公司可以通過系統進行線上報價，但交易、融資均在線下完成。

2. Q板上市的門檻很低，但注冊資金不得低於50萬。還得滿足以下一般條件: 1.首先企業擁有有效的營業執照。 2.有固定的辦公場所。 3.業務基本獨立，具有持續經營的能力。 4公司董事法人沒有重大的違法情況。 5企業沒有遭到國家有關部門違法違規嚴重處理的情況。

3. 掛牌前可進行定向增資，掛牌後可進行定向增發；可以進行股權質押貸款，股權質押反擔保貸款。
   
   
   

『貳』 新三板掛牌企業如何實現融資，與天交所有什麼區別

一、新三板掛牌企業實現融資的方式：
1、定向增發：在股權融資方面，允許公司在申請掛牌的同時或掛牌後定向發行融資，可申請一次核准，分期發行。
2、優先股：優先股對於新三板掛牌的中小企業可能更具吸引力。一般初創期的中小企業存在股權高度集中的問題，優先股這種安排既讓企業家保持對公司的控制權，又能為投資者享受更有保障的分紅回報創造條件。
3、中小企業私募債：私募債是一種便捷高效的融資方式，其發行審核採取備案制，審批周期更快，資金使用的監管較松，資金用途相對靈活。綜合融資成本比信託資金和民間借貸低，部分地區還能獲得政策貼息。
4、做市商制度：做市商制度是證券公司使用自有資金參與新三板交易，通過自營買賣差價獲得收益的制度。由於證券公司擁有數量眾多的營業部網點，便於客戶開立新三板投資許可權，從而提高整個新三板交易的活躍度，盤活整個市場。
5、資產證券化：資產證券化可能對於擁有穩定現金流的企業更適合。不過，一般來說此類企業或者比較成熟，或者資產規模較大，而目前新三板掛牌企業普遍現金流並不穩定，資產規模也偏小，要利用資產證券化工具可能存在一些障礙。
6、銀行信貸：目前銀行針對眾多輕資產企業推出了掛牌企業小額貸專項產品，新三板已和多家銀行建立了合作關系，為掛牌企業提供專屬的股票質押貸款服務。
二、與天交所的區別：
1、主管機關不同：新三板是由國務院批准設立，中國證監會直管，天交所是由天津市政府批准設立。
2、定位不同：新三板是全國性證券交易場所，天交所是區域性股權交易場所。
3、交易方式不同：新三板採用協議轉讓、競價交易、做市商，天交所是非連續交易。

4、掛牌公司性質：新三板掛牌公司是公眾公司，天交所掛牌公司是非公眾公司。

『叄』 普通的融資方法有哪些

1.銀行貸款。銀行是企業最主要的融資渠道。按資金性質，分為流動資金貸款、固定資產貸款和專項貸款三類。專項貸款通常有特定的用途，其貸款利率一般比較優惠，貸款分為信用貸款、擔保貸款和票據貼現。
2.股票籌資。股票具有永久性，無到期日，不需歸還，沒有還本付息的壓力等特點，因而籌資風險較小。股票市場可促進企業轉換經營機制，真正成為自主經營、自負盈虧、自我發展、自我約束的法人實體和市場競爭主體。同時，股票市場為資產重組提供了廣闊的舞台，優化企業組織結構，提高企業的整合能力。
3.債券融資。企業債券，也稱公司債券，是企業依照法定程序發行、約定在一定期限內還本付息的有價證券，表示發債企業和投資人之間是一種債權債務關系。債券持有人不參與企業的經營管理，但有權按期收回約定的本息。在企業破產清算時，債權人優先於股東享有對企業剩餘財產的索取權。企業債券與股票一樣，同屬有價證券，可以自由轉讓。
4.融資租賃。融資租賃，是通過融資與融物的結合，兼具金融與貿易的雙重職能，對提高企業的籌資融資效益，推動與促進企業的技術進步，有著十分明顯的作用。融資租賃有直接購買租賃、售出後回租以及杠桿租賃。此外，還有租賃與補償貿易相結合、租賃與加工裝配相結合、租賃與包銷相結合等多種租賃形式。融資租賃業務為企業技術改造開辟了一條新的融資渠道，博凱投資採取融資融物相結合的新形式，提高了生產設備和技術的引進速度，還可以節約資金使用，提高資金利用率。
5.海外融資。企業可供利用的海外融資方式包括國際商業銀行貸款、國際金融機構貸款和企業在海外各主要資本市場上的債券、股票融資業務。

『肆』 私募基金現在好像是在。加強管理。那以後想成立私募基金。還能通過審批嗎 私募基金現在好像是在。加

當前金融行業整飭仍在繼續，最新的領域是對私募基金行業管理全面升級。
證監會已經全面暫停私募基金管理機構在新三板的掛牌和融資，並對前期融資使用情況實行調研，銀監會也陸續撤銷商業銀行私募基金管理人資格，而中國基金業協會對於私募基金的新管理辦法也在加快醞釀出台，相關人士預計申請備案也將更加嚴格，甚至趨向於審批制。
證監會喊停私募掛牌新三板
針對近期市場有關於證監會叫停私募基金管理機構掛牌新三板的消息，證監會副主席方星海25日表示，今年以來，新三板市場上私募基金管理機構頻繁融資，融資金額和投向引起市場的關注和質疑，因此需要加強對此類私募基金管理機構的監管，暫停私募基金管理機構在新三板的掛牌和融資，並對前期融資使用情況實行調研。
證監會市場部主任霍達表示，設立新三板市場的目的是為了服務實體經濟，今年以來，私募基金管理機構在新三板掛牌數量較多，引起市場和監管部門的關注。暫停了私募基金管理機構是考慮到服務實體經濟的新三板定位，是為了服務實體經濟。
霍達表示，有的觀點認為，私募基金管理機構融資後也是投入到中小微企業，等於間接支持了中小微企業發展，對此，證監會要對私募基金管理機構掛牌融資金額、投向進行梳理和研究論證，以相應明確這類機構在新三板的掛牌監管安排。
方星海還稱，今年以來，新三板市場掛牌私募基金管理機構頻繁融資，融資金額和投向引起廣泛關注，因此需要暫停私募基金管理機構的掛牌和融資，並對前期融資的使用情況開展調研。
銀監會撤銷商業銀行私募基金管理人資格
隨著證監會的調查明確，銀監會的監管動作也在積極開展。
自2015年6月11日監管對私募基金管理業務開閘以來，共有17家商業銀行向中國基金業協會申請並完成相關備案。但是，近日，包括光大銀行、民生銀行、浙商銀行等在內的17家商業銀行收到監管部門的窗口指導，這些公司在中國證券投資基金業協會備案的私募基金管理人資格將被撤回。
這意味著，銀行未來一段時間，將不能作為私募基金管理人主體，發行任何包括股權、證券和其他投資基金在內的產品。
此外，銀監會正在推動銀行理財業務分拆和城商行投貸聯動試點，希望在現有商業銀行法下，為商業銀行開展私募業務架設合規框架。
新管理辦法在加快醞釀出台
一位曾借調中基協參與相關工作的地方基金業協會人士對券商中國記者介紹，明年1月1日施行新辦法確有其事，新出台的一系列規定和以前區別很大，從登記到銷售環節，基本能卡的都在卡。
「2014年2月開始實行登記備案，當時是非禁止准入，登記備案機構很多，但很多企業並沒有真實經營，從我們了解的情況看，大概每1萬家就只有3000多家在運營，還有一些做互聯網或P2P的也借用這個通道，把登記私募當作某種牌照。」這位人士透露。
上述人士指出，今年6月中旬開始，市場急轉直下，出現很多跑路的私募，一些投資者把備案理解成協會背書，這給協會帶來了不小壓力，在這種情況下協會開始收緊。
「從我了解的情況看，備案新規的徵求意見稿中要求，擬備案公司的名稱和業務范圍必須明確，業務范圍不能兼營互聯網理財等其他業務，只有單純股票或股權投資的公司才能獲准備案。」這位人士進一步介紹說，除上述情況外，現在要求高管必須具備基金從業資格，未來還會設置會員的入會標准，對備案私募的實繳資本也可能會進行考核。
上海地區一家私募孵化機構負責人也表示，現在申請備案相對之前更加嚴格，時間比較長，實質上已經有些類似審批制，最近明確要求高管和法人代表必須具有基金從業資格，沒有資格肯定直接被拒。
「之後怎麼弄還沒有確定，猜想可能要求企業必須實繳部分資本，人員要求肯定也更嚴，除了從業資格，比如金融行業從業經歷年限等可能都會做一些規定。」在這位私募孵化機構負責人看來，最近出台的新規定對很多新公司都會有比較大影響，可能三分之一公司要調整規劃。
「銀行仍可通過子公司申請私募基金牌照來涉足這塊業務，預計將需要一事一批。」一家商業銀行高層人士表示，上海契石投資咨詢，如果銀行既做貸款業務又做投行業務，且兩者之間沒有防火牆進行隔離，那麼風險很容易傳導。商業銀行子公司在形式上就是防火牆，它使得商業銀行在發展新業務的同時防範風險，並且合法合規。
值得一提的是，監管的升級背後是私募規模大擴張。中國基金業協會公示的數據顯示，截至2015年11月底，基金公司及其子公司、證券公司、期貨公司、私募基金管理機構資產管理業務總規模約34.55萬億元，較2014年末增長68.5%。其中，私募機構管理的私募基金（認繳規模）4.96萬億元，較2014年末增長133.1%。已登記私募基金管理人23705家，管理基金23671隻，私募基金行業從業人員達到43.09萬人。

『伍』 公司掛牌了，要融資。請問多久能上市上市風險大不大，或者是不是一定能上市

公司掛牌後，證監會會及時安排上市。一般兩者時間是一致的。至於是不是一定能上市，那要看公司是否存在暫停、終止上市的情況。

1.上市公司相對於公司的財務披露要求非上市股份更嚴格

2，上市公司的股份可以自由買賣上市證券交易所流通（流通或部分流通系統中的每個不同國家）非上市公司股份的證券交易所之間不能流動
3，上市公司和非上市公司是不一樣的問責制度
4，掛牌上市公司的資格是：公司已開通3環比增長; 5000萬元以上的處占其總股本;對1000美元以上不足1000減持股東的價值誰
最後，上市公司能獲得整合社會資源（額外股份如公開募股）非上市公司沒有這個權數。上市公司
股份有限責任公司，一般公司的特性，股東，所有權與經營權的有限責任公司。選舉董事和股東的董事會參與公司決策，如投票。與一般
公司相比，上市公司最大的特點是，它可以利用市場融資，廣泛吸納閑置資金，在社會上迅速擴大企業規模，增強產品的競爭力和市場佔有率。因此，在公司發展到一定規模時，往往上市公司股票交易所作為企業發展的重要戰略舉措。從國際經驗看，世界領先的大企業幾乎都是上市公司。例如，美國500家大公司，95％的上市公司。
首先：上市公司是公司，是公司的一部分。從這個角度來看，該公司已上市公司和非上市公司分開。
其次，上市公司是公司的資產注入若干點的股市交易中，我們可以購買這家公司的股票，成為該公司股東，上市公司融資的重要渠道;非上市公司的股份不能在股票市場，交易（註：所有公司在比例股份：國家投資，個人投資，銀行貸款，風險投資）。上市公司必須定期披露公司的資產，交易，年報等相關信息給公眾，而不是上市公司都沒有。
最後，在盈利能力方面，不能絕對說誰好誰差，上市並不代表如何較強的盈利能力，而不是上市並不意味著就沒有盈利。當然，盈利能力強的公司上市，會更容易受到追捧。

『陸』 在上股交掛Q版後有哪些融資方式和掛牌前的區別是什麼

也幫不少公司掛了Q板了，根據情況我分兩塊來說

首先是股權融資，這方面形式上並沒有太大區別，都是找到投資人，做定向增發或轉讓公司股權獲得融資。區別在於掛牌之後企業進入了公開資本市場，面對了更多投資者。上海股交中心目前有4000家注冊投資機構和自然人投資人，他們的背後還有許許多多投資機構在，進入股交中心就相當於進入他們的視野，如果企業素質確實不錯，他們就會研究並考慮投資。

其次是債權融資，主要是股權質押和授信。因為Q板掛牌企業信息披露程度不夠高，所以這塊作用不是很突出。企業掛牌之前當然也能做股權質押，但是因為不存在交易，銀行很難認可企業股權價值。掛牌股交之後，如果企業股權交易活躍，那麼銀行就容易認可企業股權價值，然後打個折扣給企業做股權質押貸款。

最後說一下就是股交中心是一家服務性質的機構，你可以理解為其實他是一家券商，如果企業素質夠好，有融資需求，股交中心會主動通過路演和推薦的方式為企業對接資本融資，同時再配合企業掛牌時的推薦機構，能為企業融資提供一個專業的指導和服務。

補充一下就是我前面提到的條件是企業要有一定的素質和發展潛力，其實更多掛牌Q板的企業目的是為了提升知名度，以促進生產銷售，融資的話要到企業掛到E板去了才比較明顯

『柒』 金融機構加大金融支持的特性是什麼

農業產業化發展離不開金融部門的資金支持，當前農業產業化金融支持方面還存在農業的歷代特性，影響農業產業化金融支持企業自身存在不足，影響到金融支持力度，金融機構功能不健全，營養的金融支持。

農業產業化等難題可以通過創新金融部門提供的金融產品和服務方式，提升農業產業化企業獲取。手機上支持的類生命為農業產業化提供專業化的擔保服務等措施予以解決。

(7)金融機構在掛牌時加掛融資支持擴展閱讀：

金融支持政策主要包括：

(1)銀行的支持作用。各商業銀行向高新技術企業提供金融支持的出發點應是：以效益為中心，加大信貸投入，健全中介服務機構，建立支持科技進步的多渠道的投融資體系，完善企業內部運行機制，促進科技成果商品化、產業化。

改變傳統信用抵押擔保模式，重視人才資本、知識資本在高科技企業中佔有較大份額的客觀實際，創新形式多樣的貸款擔保方式，滿足高科技企業的融資需求。如一些高科技上市公司中，科技人員的個人股份的市值數額較大。

所以科技上市公司股權抵押應是一種值得商業銀行考慮的科技企業融資的新渠道。要發揮銀行的網點優勢，可以嘗試高新技術企業債券，開辟民間投資資金進入高新技術產業的渠道。

(2)建立風險投資機制。建立支持高新技術產業發展的風險投資體系，培育和發展促進資本與高新技術相結合的一套新的金融機制和模式，不僅對提高經濟競爭力的長遠戰略目標會起到積極的作用，也是調整全社會的融資、投資布局，改善金融結構、機制的重要舉措。

『捌』 場外交易市場掛牌企業兩次融資的時間間隔是多少掛牌前有時間間隔要求嗎

上海股權託管交易中心經上海市政府批准設立，歸屬上海市金融服務辦公室監管，遵循中國證監會對多層次資本市場體系建設的統一要求，是上海市國際金融中心建設的重要組成部分，也是中國多層次資本市場體系建設的重要環節。
上海股權託管交易中心非上市股份轉讓系統自2012年2月15日開業以來，取得了令人矚目的優異業績。但由於中小微企業數量眾多，而目前資本市場容量有限，與投資者廣泛和多元的投資需求不相適應。在此背景下，上海股權託管交易中心推出了中小企業股權報價系統，為更多的企業提供對接資本市場的機會，成為企業與金融機構、投資者信息互通的橋梁。
上海股權託管交易中心現已形成「一市兩板」的新格局：在一個市場——上海股權託管交易市場，構建非上市股份有限公司股份轉讓系統（「轉讓系統」、「E板」）、中小企業股權報價系統（「報價系統」、「Q板」）兩個板，為不同類型、不同狀態、不同階段的企業提供對接資本市場的機會及相適的資本市場服務。
報價系統以系統平台為載體，為掛牌企業提供包括掛牌、信息披露、股權融資、債權融資、收購兼並、人員培訓、專業指導、企業展示、品牌宣傳等多元化服務。
上海股交中心掛牌可以留言後給我

Q版掛牌只要1個月 E版掛牌要6個月（企業成立1年以上） 間隔時間沒有固定的

『玖』 公司融資的形式,如何解決中小企業融資問題

一．加強中小企業自身管理，增強其內在融資能力
（一）規范企業公司治理結構
公司的運行績效如何，在很大程度上取決於其治理結構的有效性。公司治理結構規范與否不僅影響投資決策和資金籌措，而且也影響公司的管理效率和內部凝聚力。因此，公司治理結構是企業融資能力的必要條件，中小企業一定要規范公司治理結構。
（二）強化企業財務管理
企業財務管理是企業管理中最重要的內容之一，而資金管理則是企業財務管理的核心內容，健全的企業財務管理制度是提高企業融資能力的重要前提。我國《小企業會計制度》的頒布和實施，在一定程度上為規范小企業的會計核算和財務管理提供了制度上的保障，各企業應嚴格遵守，認真實施。
二．加快金融體制改革，提供全方位融資服務
（一）加快我國金融體制改革步伐，建立中小企業融資體系，完善金融服務市場
加快地方商業銀行、城市商業銀行的組建和農村信用合作社的改造。通過金融法規明確其職能定位，使其成為主要為中小企業服務的商業性或合作性金融機構。加強對其的監管和指導，防範風險，讓其發揮自身優勢使其成為國有金融機構的有益補充，滿足中小企業的融資要求。
（二）成立、組建小型銀行
盡快建立專為中小企業服務的小型商業銀行，彌補大型商業銀行的不足，向不能從一般金融機構取得足額貸款的中小企業提供融資。小企業型銀行的建立，要依靠民間資本的參股，尤其要吸納游離於金融體系外的民間資本，促使民間資本從「體外循環」轉入「體內循環」。
三．大力發展場外交易市場(OTC市場)
目前，中小企業從非正規渠道的融資量非常大。場外交易對中小企業發展的支持是巨大的。要加強場外交易市場的發展，應當支持各地大力發展。在鞏固主板市場的同時，發展一個在功能上與主板市場不同的場外交易市場。
中國的企業每年能夠在主板、創業板以至於海外市場IPO上市的公司只有區區幾百家，有發展需求、融資需求的企業在中國有無數，設立一個櫃台交易市場，可以吸引很多中小企業到在這個市場掛牌。第一可以為中小企業打造一個收購、兼並、重組的平台。第二，場外市場也是為中小企業打造一個公開、公示的平台，其實中小企業融資難不僅在股權融資，也在借貸融資。在OTC市場掛牌之後，會增加增加了它的公信力，對它不管是股權融資還是借貸融資都會有更多便利。第三，OTC平台是為中小企業打造一個培育平台。天津構建海外交易市場，也是為了更好地讓中小企業有培育平台，在這個平台上針對中小企業融資、發展，對改善它的治理結構，企業宣傳推廣會做很多培育的工作。

『拾』 如果我們是一家金融機構,如何一家企業是否符合掛牌條件，應當從哪些地方入手

股份有限公司申請股票在全國股份轉讓系統掛牌，不受股東所有制性質的限制，不限於高新技術企業，應當符合下列條件：

1、依法設立且存續滿兩年。有限責任公司按原賬面凈資產值折股整體變更為股份有限公司的，存續時間可以從有限責任公司成立之日起計算
2、業務明確，具有持續經營能力
3、公司治理機制健全，合法規范經營
4、股權明晰，股票發行和轉讓行為合法合規
5、主辦券商推薦並持續督導
6、全國股份轉讓系統要求的其他條件

一、依法設立且存續滿兩年
（一）依法設立，是指公司依據《公司法》等法律、法規及規章的規定向公司登記機關申請登記，並已取得《企業法人營業執照》。
1．公司設立的主體、程序合法、合規。
（1）國有企業需提供相應的國有資產監督管理機構或國務院、地方政府授權的其他部門、機構關於國有股權設置的批復文件。
（2）外商投資企業須提供商務主管部門出具的設立批復文件。
（3）《公司法》修改（2006年1月1日）前設立的股份公司，須取得國務院授權部門或者省級人民政府的批准文件。
2．公司股東的出資合法、合規，出資方式及比例應符合《公司法》相關規定。
（1）以實物、知識產權、土地使用權等非貨幣財產出資的，應當評估作價，核實財產，明確權屬，財產權轉移手續辦理完畢。
（2）以國有資產出資的，應遵守有關國有資產評估的規定。
（3）公司注冊資本繳足，不存在出資不實情形。
（二）存續兩年是指存續兩個完整的會計年度。
新三板公司掛牌，需要兩個會計年度，那麼這兩個會計年度如何計算，有哪些錯誤認識和理解呢？
1、誤讀：新三板掛牌條件中明確要求擬掛牌企業存續時間應當滿2年。對此，有人理解為滿24個月即可，如2012年9月1日成立的企業，2014年9月1日就可以申請在新三板掛牌;也有人理解為必須要有2個完整會計年度加1期的經營記錄方可申請在新三板掛牌。
2、解析：企業須有2個完整會計年度(每年的1月1日至12月31日)的運營記錄方可申請有新三板掛牌，也就是說如果2014年9月1日操作掛牌，企業成立時間不得晚於2012年1月1日。此外，如果公司成立於2013年1月1日，並且於2015年2月份完成2014年度財務報表審計，則可以直接申報新三板掛牌，無須等到2015年一季報出來後再申報，即最近一期財務報表不強制要求為季度、半年度或年度報表。
注意事項：財務報表的有效期是6個月，股轉系統要求申報企業至少給其留出2個月審核時間，因此企業申報時距其最近一期財務報表有效期截止日不能少於2個月，否則股轉系統會直接要求企業加審
（三）有限責任公司按原賬面凈資產值折股整體變更為股份有限公司的，存續時間可以從有限責任公司成立之日起計算。整體變更不應改變歷史成本計價原則，不應根據資產評估結果進行賬務調整，應以改制基準日經審計的凈資產額為依據摺合為股份有限公司股本。申報財務報表最近一期截止日不得早於改制基準日。
二、業務明確，具有持續經營能力
（一）業務明確，是指公司能夠明確、具體地闡述其經營的業務、產品或服務、用途及其商業模式等信息。
（二）公司可同時經營一種或多種業務，每種業務應具有相應的關鍵資源要素，該要素組成應具有投入、處理和產出能力，能夠與商業合同、收入或成本費用等相匹配。
1．公司業務如需主管部門審批，應取得相應的資質、許可或特許經營權等。
2．公司業務須遵守法律、行政法規和規章的規定，符合國家產業政策以及環保、質量、安全等要求。
（三）持續經營能力，是指公司基於報告期內的生產經營狀況，在可預見的將來，有能力按照既定目標持續經營下去。
1．公司業務在報告期內應有持續的營運記錄，不應僅存在偶發性交易或事項。營運記錄包括現金流量、營業收入、交易客戶、研發費用支出等。
2．公司應按照《企業會計准則》的規定編制並披露報告期內的財務報表，公司不存在《中國注冊會計師審計准則第1324號——持續經營》中列舉的影響其持續經營能力的相關事項，並由具有證券期貨相關業務資格的會計師事務所出具標准無保留意見的審計報告。
財務報表被出具帶強調事項段的無保留審計意見的，應全文披露審計報告正文以及董事會、監事會和注冊會計師對強調事項的詳細說明，並披露董事會和監事會對審計報告涉及事項的處理情況，說明該事項對公司的影響是否重大、影響是否已經消除、違反公允性的事項是否已予糾正。
3．公司不存在依據《公司法》第一百八十一條規定解散的情形，或法院依法受理重整、和解或者破產申請。
三、公司治理機制健全，合法規范經營
（一）公司治理機制健全，是指公司按規定建立股東大會、董事會、監事會和高級管理層（以下簡稱「三會一層」）組成的公司治理架構，制定相應的公司治理制度，並能證明有效運行，保護股東權益。
1．公司依法建立「三會一層」，並按照《公司法》、《非上市公眾公司監督管理辦法》及《非上市公眾公司監管指引第3號—章程必備條款》等規定建立公司治理制度。
2．公司「三會一層」應按照公司治理制度進行規范運作。在報告期內的有限公司階段應遵守《公司法》的相關規定。
3．公司董事會應對報告期內公司治理機制執行情況進行討論、評估。
（二）合法合規經營，是指公司及其控股股東、實際控制人、董事、監事、高級管理人員須依法開展經營活動，經營行為合法、合規，不存在重大違法違規行為。
1．公司的重大違法違規行為是指公司最近24個月內因違犯國家法律、行政法規、規章的行為，受到刑事處罰或適用重大違法違規情形的行政處罰。
（1）行政處罰是指經濟管理部門對涉及公司經營活動的違法違規行為給予的行政處罰。
（2）重大違法違規情形是指，凡被行政處罰的實施機關給予沒收違法所得、沒收非法財物以上行政處罰的行為，屬於重大違法違規情形，但處罰機關依法認定不屬於的除外；被行政處罰的實施機關給予罰款的行為，除主辦券商和律師能依法合理說明或處罰機關認定該行為不屬於重大違法違規行為的外，都視為重大違法違規情形。
（3）公司最近24個月內不存在涉嫌犯罪被司法機關立案偵查，尚未有明確結論意見的情形。
2．控股股東、實際控制人合法合規，最近24個月內不存在涉及以下情形的重大違法違規行為：
（1）控股股東、實際控制人受刑事處罰；
（2）受到與公司規范經營相關的行政處罰，且情節嚴重；情節嚴重的界定參照前述規定；
（3）涉嫌犯罪被司法機關立案偵查，尚未有明確結論意見。
3．現任董事、監事和高級管理人員應具備和遵守《公司法》規定的任職資格和義務，不應存在最近24個月內受到中國證監會行政處罰或者被採取證券市場禁入措施的情形。
（三）公司報告期內不應存在股東包括控股股東、實際控制人及其關聯方佔用公司資金、資產或其他資源的情形。如有，應在申請掛牌前予以歸還或規范。
（四）公司應設有獨立財務部門進行獨立的財務會計核算，相關會計政策能如實反映企業財務狀況、經營成果和現金流量。
四、股權明晰，股票發行和轉讓行為合法合規
（一）股權明晰，是指公司的股權結構清晰，權屬分明，真實確定，合法合規，股東特別是控股股東、實際控制人及其關聯股東或實際支配的股東持有公司的股份不存在權屬爭議或潛在糾紛。
1．公司的股東不存在國家法律、法規、規章及規范性文件規定不適宜擔任股東的情形。
2．申請掛牌前存在國有股權轉讓的情形，應遵守國資管理規定。
3．申請掛牌前外商投資企業的股權轉讓應遵守商務部門的規定。
（二）股票發行和轉讓合法合規，是指公司的股票發行和轉讓依法履行必要內部決議、外部審批（如有）程序，股票轉讓須符合限售的規定。
1．公司股票發行和轉讓行為合法合規，不存在下列情形：
（1）最近36個月內未經法定機關核准，擅自公開或者變相公開發行過證券；
（2）違法行為雖然發生在36個月前，目前仍處於持續狀態，但《非上市公眾公司監督管理辦法》實施前形成的股東超200人的股份有限公司經中國證監會確認的除外。
2．公司股票限售安排應符合《公司法》和《全國中小企業股份轉讓系統業務規則（試行）》的有關規定。
（三）在區域股權市場及其他交易市場進行權益轉讓的公司，申請股票在全國股份轉讓系統掛牌前的發行和轉讓等行為應合法合規。
（四）公司的控股子公司或納入合並報表的其他企業的發行和轉讓行為需符合本指引的規定。
五、主辦券商推薦並持續督導
（一）公司須經主辦券商推薦，雙方簽署了《推薦掛牌並持續督導協議》。
（二）主辦券商應完成盡職調查和內核程序，對公司是否符合掛牌條件發表獨立意見，並出具推薦報告。
六、全國股份轉讓系統公司要求的其他條件
無